Petrolio: tratta Iran-Oman sullo sminamento dello Stretto di Hormuz

I prezzi del petrolio perdono circa il 4,5%.
Dopo l’annuncio di Trump sullo stop ai bombardamenti sull’Ira, dalle aree del Golfo Persico e del Mar Rosso arrivano segnali di distensione misti alle solite minacce.  

Trattativa avanzata Iran-Oman

Il ministro degli Esteri iraniano, Abbas Araghchi, ha dichiarato che le discussioni tra Teheran e l'Oman sulla gestione dello Stretto di Hormuz sono nelle fasi finali. 
La dichiarazione arriva dopo che il presidente degli Stati Uniti ha parlato di un accordo per l'apertura della via d’acqua ormai vicino: i termini finali dell'intesa dovrebbero essere discussi in non meglio specificati colloqui con l'Iran nelle prossime ore.
L'agenzia statale dell’Iran ha detto che quel che ha scritto Trump sui social è una lista di desideri. Tehran ha poi fatto sapere che la trattativa c’è ed è a buon punto, ma non con gli Stati Uniti, bensì con l'Oman, non per l'apertura o la chiusura dello stretto nel suo complesso, ma per una nuova rotta. 
I due paesi del Golfo stanno cercando di definire una soluzione "temporanea" capace di garantire la sicurezza delle navi, ha dichiarato lunedì Esmail Baghaei, portavoce del ministero degli Esteri iraniano. "Al momento non stiamo negoziando con gli Stati Uniti".
La scorsa settimana, Bloomberg aveva riportato che Muscat e Teheran stavano discutendo la riapertura del cosiddetto Passaggio di Mezzo attraverso Hormuz, passaggio che ora è impraticabile in quanto è pieno di mine.

Via vai di navi a Bab el-Mandeb.

Il porto chiave per le esportazioni saudite, quello di Yanbu, nel Mar Rosso, sembra aver registrato la giornata più trafficata da quando le minacce degli Houthi hanno sconvolto il traffico marittimo nella regione. Inoltre, aumenta il numero di navi che ha attraversato al buio lo stretto di Bab el-Mandeb.
Secondo le immagini satellitari, sabato cinque superpetroliere (VLCC) erano ormeggiate ai terminal di carico petrolifero di Yanbu, rendendolo probabilmente il giorno più attivo da quando i ribelli Houthi, sostenuti dall'Iran, hanno imposto un blocco ai porti sauditi due settimane fa. Le foto sono state scattate dal satellite Sentinel 2 dell'Unione Europea, che sorvola la zona solo ogni pochi giorni.
Yanbu è diventato cruciale per gli sforzi dell'Arabia Saudita volti a mantenere il trasporto di grandi volumi di greggio dopo che la guerra con l'Iran ha paralizzato il traffico attraverso lo Stretto di Hormuz. Il regno ha aggirato la via navigabile convogliando milioni di barili al giorno nel Mar Rosso tramite oleodotti per l'esportazione verso i clienti globali. Una VLCC può trasportare circa 2 milioni di barili.

Super petroliere a luci spente 

La Suezmax Lesvos, di proprietà greca, e la VLCC Desh Vaibhav, battente bandiera indiana, hanno attraversato Bab el-Mandeb durante il fine settimana, trasportando greggio saudita caricato a Yanbu, con i transponder spenti, secondo le società di analisi Vortexa e Kpler. Le navi sono ricomparse nelle acque al largo dell'Oman dopo essere state precedentemente avvistate vicino al porto sul Mar Rosso, come dimostrano i dati di tracciamento navale. Alcune petroliere continuano a transitare apertamente attraverso Bab el-Mandeb, comprese navi che trasportano greggio russo. Tuttavia, la minaccia degli Houthi ha costretto alcune navi saudite a percorrere una rotta più lunga intorno all'Africa e il regno a deviare parte dei flussi di petrolio diretti in Asia dal Mar Rosso a Sidi Kerir, in Egitto, sulla costa mediterranea. 

Analisi Tecnica

Quadro grafico molto volatile dai minimi mai visti nel periodo della pandemia (negativi!) ai massimi di gennaio 2022 a 130 usd, e riavvicinati lo scorso marzo a 120 usd, salvo poi quasi dimezzarsi. Operativamente, l'area d'acquisto sulla debolezza rimane 60-40 usd, di vendita 80-100 usd. La fascia 100-130 usd è da ritenersi un'estensione da sfruttare eventualmente per trading più veloce. 

Come investire sul petrolio

Per sfruttare le opportunità di trading veloce al rialzo sul Wti si può utilizzare il seguente strumento: 

L'ETC (3OIL) è completamente collateralizzato. Fornisce un rendimento totale composto da tre volte la performance giornaliera dell'indice NASDAQ Commodity 2nd Front Crude Oil Index ER, più gli interessi attivi maturati sull'importo collateralizzato. Ad esempio, se l'indice aumenta dell'1% in un giorno, l'ETC aumenterà del 3%, al netto delle commissioni. Tuttavia, se l'indice diminuisce dell'1% in un giorno, l'ETC a quel punto diminuirà del 3%, al netto delle commissioni. Leggi il documento KID.

Per sfruttare le opportunità di trading veloce al ribasso sul Brent si può utilizzare il seguente strumento:

L'ETC (3BRS) fornisce un rendimento totale composto da tre volte la performance giornaliera inversa dell'indice ER NASDAQ Commodity Brent Crude Oil, che riflette un investimento in futures su greggio Brent a termine del mese, oltre ai ricavi da interessi maturati sull'importo garantito. Leggi il documento KID.  

Con un orizzonte temporale più ampio si possono utilizzare i seguenti: 

Da inizio 2026 +64,0%

Lo strumento (BRNT) consente l'investimento Total Return sul petrolio greggio Brent con la replica dell'indice Dow Jones- UBS Brent Crude SubindexSM in aggiunta al rendimento del collaterale. Leggi il documento KID.

Da inizio 2026 +70,0%

Lo strumento (CRUD) riproduce la performance del DJ-UBS WTI Crude Oil Sub-IndexSM e paga il rendimento sull' interesse capitalizzato del sottostante su base giornaliera. L' indice è del tipo "Excess return" ("Rendimento addizionale"), il componente dell' interesse viene aggiunto per rendere l' investimento "Total return" ("Rendimento totale"). Leggi il documento KID.