INDICE STOXX600 - Alla FED, si sommano I timori di una guerra dei dazi

Fatto

L'indice Stoxx 600 perde l'1% e si avvia a completare la peggior settimana da inizio settembre, -3% il bilancio provvisorio.

Ai timori di un costo del denaro elevato per un periodo più lungo si sommano oggi i timori di una guerra commerciale tra Stati Uniti e Unione Europea.

Il presidente eletto degli Stati Uniti, Donald Trump, ha minacciato di aumentare le tariffe su larga scala a meno che non si colmi il divario commerciale con gli Stati Uniti acquistando petrolio e gas del paese.

"Ho detto all'Unione Europea che deve compensare l'enorme deficit con gli Stati Uniti con l'acquisto su larga scala del nostro petrolio e gas", ha affermato Trump in un post su Truth Social. "Altrimenti, saranno TARIFFE fino in fondo!!!", ha aggiunto.

Trump ha lanciato una serie di minacce di tariffe radicali sui partner commerciali degli Stati Uniti, tra cui Cina, Messico e Canada, e l'Unione Europea sembra essere la prossima nel suo mirino.

Gli Stati Uniti sono stati il principale destinatario di beni dell'UE nel 2023, rappresentando il 19,7% delle sue esportazioni, secondo i dati statunitensi, con un deficit commerciale di beni e servizi del paese con l'Unione Europea di 131,3 miliardi di dollari nel 2022.

L'indice Stoxx 600 registra un guadagno del +4,6% nel 2024 grazie al sostegno di settori come Banche (+22%), Assicurazioni (+16%), Tlc (+15%). Al contrario, hanno frenato la performance settori come Automotive (-14%), Materie di Base (-13%), Energetici (-9%).

Effetto

Analisi tecnica. Il trend dell'indice Stoxx Europe 600 si conferma saldamente rialzista a partire dai minimi pandemici del 2020. Lo scorso 27 settembre ha toccato il record storico a 528 punti. Sostegno discriminante collocato in area 500 punti e poco più sotto, in area 480 punti, dove transita la parte bassa del canale indicato.

Operatività. Confermiamo la view positiva. Sfruttare i pull back verso 490/480 punti per comprare sulla debolezza. In direzione opposta, acquistare in tendenza alla prima chiusura sopra 530 punti. Target verso 600 punti. Stop loss alla prima chiusura sotto 470 punti.

Il seguente strumento consente di ridurre i rischi e aumentare le opportunità legate alla transizione climatica che vede l’Europa in prima linea.

ETF Axa IM MSCI Europe Equity PAB Ucits
Isin IE000YASIPS3 (AIME.MI)
Da inizio anno +7,0%

Punta a replicare passivamente, con replica fisica totale (acquistando tutti i componenti dello stesso) l’MSCI Europe Climate Paris Aligned Index, che ha come obiettivo sovrappesare le aziende sulla base di opportunità e rischi associati con il cambiamento climatico. Inoltre, sono prese in considerazione le direttive UE sulla protezione del clima. Non distribuisce dividendi: sono accumulati e reinvestiti nell'ETF. Valuta di denominazione Euro. Commissioni totali 0,14% annuo. Leggi il documento KID.

 

Il seguente ETF consente di investire al rialzo (Long) nella zona euro in ottica di medio/lungo termine, privilegiando le azioni in grado di garantire una elevata remunerazione ai propri azionisti: 

SPDR® S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF (EUR)
Isin: IE00B5M1WJ87 (EUDV.MI)
Da inizio 2024: +7,70%

Obiettivo dello strumento è riflettere la performance delle 40 azioni dell'Eurozona con il più alto rendimento dell'indice S&P Europe BMI che hanno seguito una politica di gestione dei dividendi stabile o in crescita per 10 anni consecutivi. Dividendo semestrale. Le commissioni di gestione sono pari allo 0,30% annuo. Leggi il documento KID. Nella tabella i primi cinque titoli dell'ETF. Si noti la robusta presenza di Generali [GASI.MI].

Il seguente strumento quotato alla Borsa di Milano consente di giocarsi il lungo e irreversibile progetto strategico della transizione energetica nel segmento azionario europeo. 

ETF Franklin STOXX Europe 600 Paris Aligned Climate
Isin IE00BMDPBY6 (EUPA.MI)
Da inizio 2024: +7,40%

Punta a replicare (benchmark) l'indice STOXX Europe Paris Aligned Climate la cui composizione vede ai primi cinque posti le seguenti azioni, che insieme pesano poco meno del 20% del totale. Non distribuisce dividendi. Valuta di denominazione Euro. Commissioni totali 0,15% annuo. Leggi il documento KID.