INDICE S&P500 - Piper Sandler lo vede oltre i 4.800 punti. L'Analisi Tecnica a WallStreet

Fatto

L'indice S&P500 (-1,64%, 4.330 punti) riaprirà i battenti, dopo aver portato a termine la terza seduta negativa di seguito.

Il future indica un rialzo dello 0,20%.

Gli analisti tecnici di Piper Sandler hanno riflettuto sulla performance e sulle prospettive dell'indice S&P500 per il resto dell'anno, all'indomani della riunione del FOMC.

In seguito alla decisione della FED di non aumentare i tassi di interesse nella riunione di questa settimana, il mercato azionario statunitense è sceso, mentre i rendimenti dei titoli del Tesoro a 10 anni sono aumentati ai massimi dal 2007.

I recenti dati sul mercato del lavoro hanno inoltre rafforzato la convinzione che la Federal Reserve probabilmente manterrà tassi di interesse a livelli elevati per un periodo più lungo di quanto inizialmente previsto.

Gli analisti di Piper Sandler si aspettano che l'indice subirà una correzione prima di avviare  un rally verso la fine dell’anno con obiettivo finale  a 4.825 punti.

“Il trend rialzista di medio/lungo termine rimane intatto. Ciò è evidenziato dal fatto che il 27% dei componenti dell’S&P500 è al di sopra della media mobile a 50 giorni, mentre il 48% è al di sopra della media mobile a 200 giorni”, hanno scritto gli analisti in un report inviato ai clienti.

“L’S&P500 è tornato dov’era quattro settimane fa, circa il 6% sotto il massimo del 2023 (segnato a luglio a 4.590 punti) e a ridosso del supporto costituito dal massimo di agosto 2022 a 4.310 punti” fanno notare i graficisti.

Secondo le proiezioni degli analisti, l'S&P500 potrebbe guadagnare oltre l'11% entro la fine dell'anno.

Da inizio anno il benchmark della Borsa di Wall Street è cresciuto del +13,45% (in euro), molto meglio del +3,40% registrato dal Dow Jones, ma anche molto peggio del +26% registrato dal Nasdaq Composite.

Sul fronte dei fondamentali, il consenso raccolto da Bloomberg evidenzia un P/E medio di 19,70x e un Dividend Yield medio di 1,60%.

Effetto

Analisi Tecnica. Il quadro grafico di lungo periodo dell'S&P500 si conferma rialzista. La ripartenza, avviata da una soglia discriminante di estrema valenza grafica, ha riportato i valori a violare la prima forte resistenza in area 4.200/4.300 punti. La conferma di tale rottura a fine primo semestre ha aperto la strada a una risalita in direzione dei top assoluti verso 4.800 punti.

Operatività. Scattati gli incrementi di posizione alla rottura di area 4.300 punti. Si suggerisce di sfruttare sistematicamente i pull back verso 4.200/4mila punti per comprare sulla debolezza. Target finale 4.800 punti. Applicare uno stop loss prudenziale alla prima chiusura sotto 3.900 avvicinato da 3.500 punti precedente.

Diverse le opportunità presenti su Borsa Italiana per replicare l'andamento dell'indice S&P500 in ottica speculativa e di lungo termine. 

ETP WisdomTree S&P500 3x Leverage Daily (EUR)

Isin: IE00B7Y34M31 [3USL.MI]
L'ETP WisdomTree S&P500 3x Leverage Daily punta a recplicare la performance giornaliera netta dell'indice S&P500 moltiplicata per 3 e aggiustata per i costi inerenti per mantenere la posizione a leva. Leggi il documento KID.

ETP WisdomTree S&P500 3x Short Daily (EUR)
Isin: IE00B8K7KM88 [3USS.MI]
L'ETP WisdomTree S&P500 3x Short Daily punta a replicare la performance giornaliera netta inversa (SHORT) dell'indice S&P500 moltiplicata per 3 e aggiustata per i costi inerenti per mantenere la posizione a leva. Leggi il documento KID.

Il seguente ETF consente di andare al rialzo in ottica di lungo periodo tenendo aperto il rischio cambio euro-dollaro. 
Spdr S&P 500 Ucits  
Isin: IE00B6YX5C33 [SPY5.MI]
Performance da inizio 2023: +15,50%
L'ETF punta a replicare l'andamento dell'indice S&P500 e costituisce una opportunità per investire sui titoli statunitensi a larga capitalizzazione con un'alta diversificazione. Commissioni totali annue 0,09%. Valuta di denominazione USD. Quotazione in EURO. Distribuisce un dividendo trimestrale. Leggi il documento KID.

Il seguente ETF consente di andare al rialzo in ottica di lungo periodo senza leva coprendo il rischio cambio euro-dollaro. 
Spdr S&P500 Eur Hedged Ucits Etf (Acc)
Isin: IE00BYYW2V44 [SPXE.MI]
Performance da inizio 2023: +13,0%
L’obiettivo consiste nel replicare il rendimento delle società ad alta capitalizzazione dell'indice S&P500 con la copertura del rischio cambio Euro-Dollaro. Commissioni totali annue 0,12%. Non distribuisce dividendi. Valuta di denominazione Euro: le azioni della Categoria EUR Hedged sono emesse in Ruro. Leggi il documento KID.  

Per investire sulle azioni dell'S&P500 meno volatili. 
Spdr S&P500 Low Volatility Ucits 
Isin IE00B802KR88 [LOWV.MI]
Performance da inizio 2023: -2,80%
L'ETF punta a ridurre il profilo di rischio replicando il rendimento dell'indice S&P500 Low Volatility ovvero delle grandi società statunitensi che hanno evidenziato storicamente una bassa volatilità. A sua volta, l'indice S&P500 Low Volatility misura il rendimento delle 100 azioni meno volatili che compongono l'Indice S&P500. La volatilità si misura in base alla deviazione standard dei rendimenti dei prezzi giornalieri di un titolo nei precedenti 252 giorni di negoziazione. Valuta di denominazione USD. Non distribuisce un dividendo. Commissioni totali annue 0,35%. Johnson & Johnson [JNJ.N] e McDonald's [MCD.N] sono le due azioni più pesanti. Leggi il Documento KID.