Ulisse Biomed - Nuove risorse per la crescita e cambio denominazione

Fatto

Il Cda di Ulisse Biomed ha deliberando un aumento di capitale riservato fino a 700mila euro.

Descrizione dell'operazione

- Azioni di nuova emissione: fino a 886.076;

- Prezzo di emissione: 0,79 euro per azione (0,01 euro a capitale, 0,78 euro a sovrapprezzo);

- Destinatari: investitori istituzionali/professionali, partner strategici, investitori di medio-lungo periodo;

- Tempistica: esecuzione entro il 28 novembre 2025;

- Valutazioni a supporto del prezzo: BVPS 2024 1,231 Euro, VWAP 3 mesi 1,05 Euro, VWAP 6 mesi 0,96 Euro, VWAP 12 mesi 0,93 Euro, prezzo ufficiale del 12/11/25 0,89 Euro;

- Parere del Collegio Sindacale: favorevole alla congruità del prezzo;

- Nessun obbligo di prospetto, essendo l’offerta rivolta a meno di 150 soggetti

Motivi dell’operazione

- Rafforzamento economico-finanziario della Società per completare la fase di riorganizzazione avviata nel 2024-2025;

- Supporto alla nuova divisione NGS (Next Generation Sequencing), in fase di avvio, che richiede investimenti per infrastrutture, scaling commerciale e sviluppo tecnologico;

- Ingresso di investitori strategici per consolidare la struttura azionaria e accelerare gli obiettivi del piano 2025-2028.

Nuova denominazione sociale

Il CdA ha convocato l’Assemblea straordinaria per deliberare la variazione della denominazione sociale in “Helyx Industries”, scelta motivata dal riposizionamento strategico e dall’ampliamento delle attività biotech, diagnostiche e teranostiche. 

Effetto

Il commento degli analisti di Websim Corporate Research

Riteniamo che l’operazione di aumento di capitale rafforzi la struttura finanziaria in un momento cruciale del percorso di rilancio (la PFN nel primo semestre del 2025 era positiva per 0,06 milioni di euro, da 1,23 milioni del 2024), abiliti la crescita della divisione NGS (potenzialmente uno dei principali driver di ricavi del 2026) e possa favorire l’ingresso di partner tecnologici/industriali, aumentando la visibilità del gruppo.

Tale operazione segue la sottoscrizione da parte di GCF della prima tranche da 265mila euro, a 0,96 euro per azione, dell’aumento di capitale deliberato il 31 luglio 2025 fino a 2 milioni, in esecuzione dell’accordo di investimento siglato tra le parti.

Ricordiamo che il nostro target price di 1,49 euro tiene già conto di un potenziale effetto diluitivo derivante dall’emissione di 2,50 milioni di azioni (con questa operazione e la precedente ne saranno state emesse 1,16 milioni).

Riteniamo inoltre che il cambio nome rappresenti un passo coerente di rebranding strategico, utile per posizionare la società su un mercato biotech più ampio e internazionale.

Confermiamo la view positiva sul titolo.

 

 

* Websim Corporate research è un servizio di sponsored research di Intermonte. Websim Corporate opera come corporate broker/specialist con focus su small e micro cap italiane