SERVIZI ITALIA - Confermiamo la view positiva e alziamo le stime di EBIT margin

Fatto

Alla luce dei risultati semestrali che sono stati approvati il 10 agosto, abbiamo rivisto al rialzo le nostre stime, in virtù di un recupero della marginalità superiore al previsto.

Sotto la linea dell’EBIT rivediamo però al rialzo anche gli oneri finanziari alla luce dell’andamento dei tassi.

Complessivamente alziamo l’EPS 2023 e 2024 rispettivamente del 0.5% e dell’1.9%.

Effetto

I risultati del trimestre sono stati positivi, consentendoci di aggiornare le nostre stime sul margine EBIT.

Guardando avanti, prevediamo che l'azienda continui a consolidare la sua leadership in Italia e dimostri l'efficacia della sua strategia all'estero.

Confermiamo la nostra visione Interessante su Servizi Italia [SERIT.MI], target price di 2,45 euro.