Eles - Periodo Straordinario di Esercizio dei Warrant dopo l'Opa

Eles, dopo la presentazione a Consob da parte di Mare Group Engineering del documento relativo all’Opa volontaria totalitaria sulle sue azioni, e l'annuncio di Xenon AIFM di voler promuovere un'Opa totalitaria sulle stesse azioni, comunica quanto segue.

La Società è tenuta ad aprire un periodo straordinario di esercizio dei “WARRANT ELES 2019-2026”, per consentire ai relativi titolari di esercitarli e di apportare le Azioni di Compendio all’offerta pubblica di acquisto e/o di scambio (Periodo Straordinario di Esercizio).

Eles comunicherà le date di inizio e di conclusione del Periodo Straordinario di Esercizio non appena saranno rese note le tempistiche di adesione all’Offerta Azioni Mare e, qualora promossa, all’Offerta Azioni Xenon, in tempo utile per consentire ai titolari dei Warrant di esercitarli e di apportare le Azioni di Compendio a una delle offerte.

A ogni portatore di Warrant sarà riconosciuta la facoltà di sottoscrivere le Azioni di Compendio, nel rapporto di n. 1 Azione di Compendio per ogni n. 2 Warrant posseduti, ad un prezzo di 2,20 euro. 

Precisazioni sull'Opa di Xenon AIFM 

Eles prende atto dei comunicati del 23 e 24 ottobre 2025 con i quali Xenon AIFM ha annunciato la volontà di promuovere, in concerto con Antonio e Francesca Zaffarami (azionisti di Eles che ricoprono la carica rispettivamente di Presidente del Consiglio di Amministrazione e Amministratore Delegato):

- un’offerta pubblica di acquisto volontaria totalitaria avente ad oggetto le azioni della Società (l’“Offerta Azioni”); e

- un’offerta pubblica di acquisto volontaria totalitaria avente ad oggetto i warrant denominati “warrant Eles 2019-2026”.

Con riguardo alle Offerte:

− alla data del presente comunicato, l’Offerta Azioni prevede un corrispettivo pari a Euro 2,65 (il “Corrispettivo Azioni”), il quale incorpora un premio pari al 16,7% rispetto al prezzo di chiusura dell’azione Eles del 22 ottobre 2025;

− il Corrispettivo Azioni risulta a sconto del 14,79% rispetto al fair value del consensus aggiornato al 30 ottobre 2025 e del 15,60% rispetto alla media del fair value espresso dal consensus negli ultimi dodici mesi (Euro 3,14);

− alla data del presente comunicato, l’Offerta Warrant prevede un corrispettivo pari a Euro 0,225, il quale incorpora un premio del 103,3% rispetto al prezzo di chiusura del Warrant del 22 ottobre 2025 (Euro 0,111).

Cosa fa Eles

Eles, nata nel 1988, progetta e realizza soluzioni di test per semiconduttori (SOC, MEMS e Memorie). Eles produce macchine universali (cd. test system) e i relativi servizi di assistenza per i test di affidabilità, avendo sviluppato un processo di co-engineering con i propri clienti finalizzato a garantire un prodotto microelettronico cd. “ZERO DIFETTI”. Inoltre, la Società è attiva nel settore c.d. di test application fornendo ai propri clienti le applicazioni necessarie per procedere alle varie soluzioni di test che possono essere eseguite attraverso le macchine dalla stessa prodotte, oltre ad una serie di servizi connessi all’elaborazione dei dati acquisiti durante le attività e fasi di test. Eles annovera tra i propri clienti aziende multinazionali produttrici di semiconduttori e produttori di moduli elettronici per il settore automotive ed il Settore I&D. La strategia di Eles prevede, oltre ad una crescita per linee interne tramite la penetrazione in nuovi mercati, l’ulteriore diversificazione della clientela e il miglioramento delle soluzioni già offerte ai clienti, una crescita per linee esterne mediante acquisizioni funzionali ad un più veloce sviluppo commerciale nei Paesi esteri.