Unipol - Tre offerte non vincolanti per UNA Hotels

Fatto

Stando a quanto riportato dal Sole24Ore, sarebbero arrivate negli scorsi giorni le offerte non vincolanti per la catena Una Hotels, il gruppo alberghiero di Unipol.

In particolare, si sarebbe formata una cordata tra la società d’investimenti Starwood Capital e il gruppo Prelios.

Le altre proposte sarebbero arrivate da KSL Capital e fondo americano Blackstone.

UNA Hotels comprende 55 alberghi, di cui 21 di proprietà, 15 in gestione e i rimanenti in franchising.

Dalla cessione Unipol si attende di ricavare circa 1 miliardo di euro.

Effetto

L’indiscrezione riguardo i nomi degli operatori interessati e le cifre in gioco sono in linea con quanto già emerso in precedenza.

A dicembre 2024, gli asset real estate nel settore hotels erano indicati a €645mn (23% del portafoglio immobiliare di terzi del gruppo di €2.9bn) e sono gestite attraverso il fondo immobliare Athens.

I ricavi di gestione nel segment hotels, attraverso la controllata Gruppo UNA, nel 2024 sono aumentati di circa €31mn vs i €208mn del 2023.

L’utile netto è stato superiore a €20mn e un EBITDA di €40mn.

Le strutture in gestione sono 33 (dirette) e 55 strutture complessive considerando anche quelle in franchising.

Ci aspettiamo a breve le offerte non vincolati con la cessione della divisione che consentirebbe di monetizzare un’attività non core, ristrutturata nel corso degli ultimi anni, con ulteriore rafforzamento patrimoniale.

Il portafoglio di hotels è piuttosto eterogeneo con alcune strutture in località turistiche ed altre nel centro città italiane.

Ci aspettiamo che maggiori dettagli potrebbero emergere nel corso della presentazione del nuovo piano industriale il prossimo venerdì 28 marzo.