Poste - Risultati in pubblicazione domani prima dell’apertura

Fatto

Poste pubblicherà i risultati del terzo trimestre giovedì prima dell’apertura.

Il titolo arriva all'appuntamento con un guadagno del +55% da inizio anno, che si confronta con il +31% registrato dal FtseMib.

Effetto

Ci aspettiamo trend positivi, in continuità con la prima parte dell’anno e in grado di offrire ulteriore visibilità sulla guidance FY25, ritoccata al rialzo con la pubblicazione dei risultati 2Q25.

Stimiamo ricavi di gruppo a €3,168mn (+3% YoY) e utile operativo adj. a €827mn (+5% YoY, escludendo i €18.5mn di accantonamenti al fondo di garanzia assicurativo).

Utile netto stimato in aumento del 2% YoY. Solvency ratio stimato in linea con il 315% di fine giugno