NVIDIA - Goldman Sachs alza il target price a 1.100 dollari

Fatto

NVIDIA [NVDA.O] consolida sopra la soglia dei 900 usd, riconquistata lunedì scorso dopo tre settimane di "apnea".

Goldman Sachs ha alzato il prezzo obiettivo a 1.100 dollari da 1.000 dollari e ha rafforzato il Buy.

Gli analisi della banca d'affari americana vedono trend positivi per il produttore di chip focalizzato sull'intelligenza artificiale.

Ci sono segnali “di una continua e robusta domanda di server AI e un miglioramento dell’offerta”, scrive l’analista Toshiya Hari.

Anche se il titolo è in forte sovraperformance rispetto alla media da inizio anno, le revisioni al rialzo delle stime di utile possono generare “un'altra gamba rialzista" per il prezzo del titolo, soprattutto se si tiene conto del fatto che Nvidia tratta a 35x il P/E stimato per i prossimi 12 mesi, ovvero con un premio di soltanto il 36% rispetto al nostro universo di copertura” hanno spiegato nella ricerca.

Con un +83% da inizio gennaio, Nvidia si piazza al primo posto all'interno del NASDAQ 100 nel 2024 (+7,60%).

Nvidia annuncia i suoi risultati finanziari del trimestre il prossimo 22 maggio.

Il consenso raccolto da Bloomberg registra 61 Buy, 7 hold, nessun Sell. Target prrice medio 996 usd.

 

Effetto

Analisi Tecnica. La pronta ricucitura dello strappo ribassista osservato con il cedimento di area 800 usd ha fatto rientrare l'allerta. La tendenza di fondo rimane pertanto saldamente rialzista con un primo ostacolo posizionato a 900 usd (chiusura della candela mensile di marzo) e un obiettivo rilevante posizionato sui top assoluti a 975 usd. 

Se diamo retta al recente passato e proiettiamo nel prossimo futuro il rialzo registrato nel periodo che va dai minimi del 2022 (107 usd) ai massimi del 2023 (500 usd), possiamo stimare un target finale entro un paio d'anni in area 2.300 usd. 

Operatività. Lo scenario suggerisce di impostare gli acquisti sulla debolezza in area 800 usd. Pronti a incrementare alla prima chiusura sopra 900 usd. Target di trading a 975 usd. Stop loss prudenziale alla prima chiusura sotto 750 usd.

L'esplosione della volatilità e i dubbi di "essere in ritardo" nel comprare il protagonista principale della rivoluzione epocale dell'Intelligenza Artificiale rendono interessante il seguente strumento.  

Barclays ha pensato a uno strumento a capitale protetto per cavalcare la corsa di NVIDIA, senza rischiare di "rompersi l'osso del collo" a codice ISIN XS2734583011. Lo strumento replica linearmente la performance di NVIDIA con una protezione del capitale a scadenza del 95% e un payoff massimo del +150%. Oltre tale performance viene riconosciuto un premio con rimborso di 115 dollari. I tre casi:

1) se NVIDIA è salita a scadenza fino al +49% dai livelli di fixing, il certificato rimborsa fino al 149% del prezzo di emissione (fino a 149 dollari);

2) se NVIDIA è salita a scadenza del +50% o oltre, il certificato rimborsa un premio fisso del +20%, partendo però dal livello di fixing al 95% del capitale iniziale. Il rimborso in tal caso sarà di 115 dollari;

3) se NVIDIA scende sotto il livello di fixing, il certificato è protetto al 95%. Quindi l'investitore è immune da un eventuale crollo del prezzo superiore al -5%. Il rimborso minimo in ogni caso è 95 dollari.

NB. Lo strumento è denominato in Dollari USA (c'è il rischio cambio) e la durata è 18 mesi (scadenza ottobre 2025). Leggi attentamente il KID.