Wall Street attesa in calo, rally di petrolio e titoli energetici

Wall Street è attesa in ribasso, con i future sull'S&P 500 in calo dello 0,7%.

Le spedizioni di petrolio e gas attraverso lo Stretto di Hormuz restano sotto osservazione dopo che le restrizioni sui porti iraniani imposte dal presidente Usa, Donald Trump, hanno aumentato il rischio di uno shock energetico globale. Se efficace, il blocco navale limiterebbe l’unico flusso dal Golfo Persico rimasto operativo durante il conflitto, mentre l’avvertimento di Teheran di colpire navi e porti come ritorsione accresce i rischi anche per altri produttori.

Nonostante ciò, il calo relativamente contenuto degli asset più rischiosi suggerisce che gli investitori restano cautamente ottimisti sulla possibilità di una soluzione negoziale. “Mi aspettavo molto peggio sia per il mercato azionario sia per i prezzi del petrolio questa mattina”, ha dichiarato Mary-Sol Michel, direttrice della gestione patrimoniale discrezionale presso Swiss Life Banque Privée. “Il mercato vede il blocco come uno strumento negoziale, ma ritengo comunque che l’impatto sulle azioni sia piuttosto modesto”.

Stagione degli utili

Con la stagione degli utili che entra nel vivo, gli investitori sono ansiosi di ascoltare i dirigenti sulle prospettive e sui rischi legati alla guerra, all’intelligenza artificiale e al credito privato. Secondo Bloomberg, gli analisti prevedono una crescita dei profitti dell’S&P 500 di circa il 12% su base annua nel primo trimestre.

Petrolio e altre macrovariabili

Petrolio WTI +7,7% a 104,04 dollari al barile. “Il tempo gioca contro i mercati: ogni giorno, con prezzi del petrolio così elevati, pesa sulla crescita globale e spinge l’inflazione”, ha commentato Gilles Guibout, responsabile azionario europeo presso BNP Paribas Asset Management.

Treasury USA decennali. rendimento +3 punti base al 4,34%.

Oro -0,8% a 4.712,35 dollari l’oncia.

Euro -0,3% a 1,1691 dollari.

Bitcoin -0,7% a 70.874 dollari.

Titoli sotto la lente

Compagnie di crociera e aeree. L’aumento dei costi operativi legati ai prezzi dell’energia e i timori sulla domanda sono tornati a pesare sui titoli del settore crociere. Carnival -4%, Norwegian Cruise Line -3%. Analoghi timori sul carburante per jet spingono al ribasso anche i titoli del comparto aereo. United Airlines -2,5%, Southwest Airlines e Delta Air Lines -2%.

Goldman Sachs. Le azioni scendono di oltre il 2% nonostante la banca abbia riportato utili e ricavi superiori alle attese nel primo trimestre, grazie a un trading azionario record e a ricavi più forti nell’investment banking. Goldman ha registrato un utile per azione di 17,55 dollari e ricavi per 17,23 miliardi di dollari, meglio delle stime di consenso pari a 16,49 dollari di utile e 16,97 miliardi di ricavi, secondo LSEG. Il trading nella divisione reddito fisso, valute e materie prime, tuttavia, è stato pari a 4,01 miliardi di dollari, ben al di sotto dei 4,92 miliardi attesi dagli analisti interpellati da FactSet.

Best Buy. Goldman Sachs ha declassato il rivenditore di elettronica ed elettrodomestici a “sell”, facendo scendere il titolo del 4%. “Sebbene Best Buy probabilmente beneficerà delle vendite a parità di negozi grazie a un anticipo della domanda di PC e a rimborsi fiscali più elevati nel primo trimestre, riteniamo che ci siano rischi per le vendite dopo il Q1, poiché l’aumento dei costi della memoria inizierà a riflettersi nei prezzi di laptop e computer”, hanno scritto gli analisti.

Palantir. Le azioni rimbalzano di oltre il 2% dopo il forte calo del 13,4% della scorsa settimana, legato ai timori che l’intelligenza artificiale possa sconvolgere i modelli di business delle società software. È stata la peggior settimana per il titolo dall’aprile 2025. Trump ha lodato l’azienda per le sue “eccellenti capacità e dotazioni belliche”.

Revolution Medicines +34% dopo che il suo farmaco contro il cancro al pancreas ha superato con successo un attesissimo studio di fase 3, quasi raddoppiando la durata media della sopravvivenza e riducendo il rischio di morte del 60% rispetto alla chemioterapia, secondo quanto dichiarato dall'azienda.

Sandisk Corp. +1,6% mentre il produttore di chip di memoria si prepara a entrare nell’indice Nasdaq 100.

Toll Brothers, PulteGroup. Le azioni di entrambe le società salgono di oltre l’1% dopo che Evercore ISI ha migliorato il giudizio a “outperform”. La società di investimento ha affermato che è il momento di comprare sul calo.

Titoli energetici. Con il petrolio tornato sopra i 103 dollari dopo l’annuncio della marina statunitense di un blocco dello Stretto di Hormuz, diversi titoli del settore energia sono in rialzo. Targa Resources +1%, mentre APA Corporation guadagna il 3,5%. Chevron ed Exxon Mobil +2%.