L'inflazione morde ma non sorprende, il PIL supera le attese e i future USA festeggiano

Wall Street si prepara a un'apertura in grande stile, dopo la diffusione di nuovi dati macro e le previsioni eccezionalmente positive di Micron Technology, che hanno rafforzato la tesi rialzista sull’intelligenza artificiale.

I future sul Nasdaq 100 avanzano del 2,4%, mentre quelli sull’S&P 500 guadagnano lo 0,8%.

Inflazione e PIL

E' stato pubblicato l'indice sulle spese per consumi personali (PCE) - ovvero la misura dell’inflazione preferita dalla Fed - relativo a maggio. Su base mensile, è aumentato dello 0,4%, leggermente meno dello 0,5% previsto, confermando comunque un ritmo elevato.

Anno su anno, l'inflazione PCE è salita del 4,1%, in accelerazione rispetto al 3,8% del mese precedente e in linea con le aspettative.

Il Core PCE (che esclude energia e alimentari) ha visto un +0,3% mese su mese, come previsto. Anno su anno è balzato del +3,4%, anche in questo caso in linea con le attese.

Sempre in ambito macro, ha sorpreso positivamente il PIL del primo trimestre, che è stato rivisto al +2,1% annualizzato, sopra l'1,6% della precedente stima e delle attese.

Nel corso della giornata, per intercettare segnali su come saranno digeriti questi dati dalla banca centrale, i mercati seguiranno diversi interventi, in primis: John Williams, presidente della Fed di New York; Michelle Bowman, vicepresidente della Fed per la supervisione bancaria; Austan Goolsbee, presidente della Fed di Chicago.

Usa-Iran

Il sentiment degli investitori ha ricevuto ulteriore supporto dal ritorno dei prezzi del petrolio ai livelli precedenti al conflitto in Medio Oriente.

I negoziati per arrivare a un accordo finale tra Usa e Iran si muovono in un susseguirsi di dichiarazioni, talvolta contrastanti. Tra i temi più caldi c'è Hormuz: "Penso che siamo stati chiari, potete chiamarla tassa, potete chiamarla pedaggio, chiamatela come volete. Se chiedete denaro per usare lo stretto, non lo sosterremo, non lo tollereremo, non lo permetteremo". Lo ha dichiarato il segretario di Stato americano, Marco Rubio, parlando con i giornalisti al termine del suo incontro con i ministri degli Esteri dei Paesi del Golfo a Manama. 

Macrovariabili

Il petrolio WTI scende dello 0,7%, sotto ai 70 dollari al barile, grazie all’aumento dei flussi attraverso lo Stretto di Hormuz.

L'oro è poco mosso sui 4.000 dollari l'oncia.

Il rendimento dei titoli di Stato USA a 10 anni scende al 4,36%, meno 3 punti base.

Euro dollaro stabile a 1.136.

Il bitcoin scende del 2% a 61.353 dollari.

Titoli sotto la lente a Wall Street

Alibaba. Le azioni quotate negli Usa scendono del 2,8%. Anthropic ha accusato il colosso tecnologico cinese di aver condotto un’operazione su larga scala per accedere in modo illecito al modello di intelligenza artificiale Claude.

Amazon (-0,6%) ha aumentato di 13 miliardi di dollari il piano di investimenti in India, accelerando lo sviluppo di infrastrutture cloud e di intelligenza artificiale nel Paese più popoloso del mondo.

Banche sotto i riflettori. Mercoledì, JPMorgan Chase, Goldman Sachs, Citigroup e Morgan Stanley sono state tra le grandi banche che hanno aumentato i dividendi dopo aver superato gli ultimi stress test della Fed.

IBM. Il titolo avanza del 3% dopo che la società ha presentato quella che definisce la "prima tecnologia" in grado di realizzare chip più piccoli di un nanometro. La società ha affermato che il nuovo chip offrirà un significativo salto di prestazioni, potenziando la capacità di calcolo per applicazioni come l'intelligenza artificiale generativa e le infrastrutture cloud.

Lockheed Martin (poco mossa) ha ottenuto un contratto fino a 35 miliardi di dollari dal Dipartimento della Difesa statunitense per quadruplicare la produzione di intercettori per la difesa missilistica.

Micron guadagna il 18,5% dopo che i risultati del terzo trimestre hanno superato ampiamente le aspettative. Il gruppo dei semiconduttori ha registrato un utile rettificato di 25,11 dollari per azione, superiore ai 20,78 dollari attesi dagli analisti intervistati da LSEG. Anche le sue previsioni di ricavi trimestrali hanno nettamente superato le stime.

Qualcomm sale dell'11% dopo che il produttore di semiconduttori ha quasi raddoppiato la propria previsione di ricavi non legati agli smartphone per il 2029, portandola a 40 miliardi di dollari rispetto ai precedenti 22 miliardi. L'azienda punta inoltre a raggiungere 15 miliardi di dollari di vendite nel settore dei data center entro lo stesso anno.

Titoli delle memorie. Le società attive nel settore registrano forti rialzi. Sandisk +15,6%, Western Digital +13%, Lam Research +6%.

Wendy’s. Balzo del 13%, estendendo il rally di oltre il 25% registrato nella seduta precedente, mentre l'entusiasmo degli investitori retail continua a sostenere la catena di fast food. Il rally è partito ieri dopo che diversi utenti di WallStreetBets di Reddit hanno esortato ad acquistare le azioni.