Future di WallStreet in rialzo, faro sulle banche, JPMorgan batte le attese

Future azionari USA in rialzo mentre gli investitori osservano l'inizio della stagione degli utili bancari.

Nasdaq e S&P500 +0,8%.

In ambito macro, oggi sono attesi l'Indice dei prezzi alla produzione (PPI) e l'Indice di fiducia dei consumatori (University of Michigan).

Dazi incrociati USA-Cina

La Cina ha aumentato i dazi sulle merci statunitensi dall'84% al 125%, lo ha comunicato oggi la Commissione per le Tariffe Doganali del Consiglio di Stato. Pechino fa sapere inoltre che non andrà oltre. La decisione è arrivata dopo che la Casa Bianca ha chiarito nella notte che i dazi imposti alla Cina dal Presidente Trump durante il suo secondo mandato ammontano al 145%, non al 125%, come precedentemente indicato.

Il Ministero delle Finanze ha anche definito le azioni dell'amministrazione Trump una “barzelletta” e ha detto che non le considera più degne di essere replicate.

Michael Hartnett di Bank of America ha detto che i dazi di Trump e il conseguente turbinio dei mercati stanno trasformando l'eccezionalismo degli Stati Uniti in una "ripudiabilità degli Stati Uniti". Ha consigliato agli investitori di vendere su qualsiasi rally fino a quando la Federal Reserve non interverrà e gli Stati Uniti e la Cina non si verranno incontro, suggerendo una posizione corta sulle azioni - fino a quando l'S&P500 non raggiunge i 4.800 punti - e una scommessa lunga sui titoli di Stato a due anni.

Tassi di interesse più alti, azioni più basse e un dollaro più debole stanno "guidando la liquidazione globale degli asset, costringendo probabilmente i responsabili delle politiche ad agire", ha scritto Hartnett in una nota.

Macrovariabili

L'euro si apprezza su dollaro, +1,2% a 1,135, sui massimi da tre anni. Ieri il dollaro ha perso il -2,3%. Il dollaro scende per le preoccupazioni che il suo status di valuta di riserva mondiale stia venendo eroso con l'intensificarsi della guerra commerciale tra Stati Uniti e Cina. "La questione di una possibile crisi di fiducia nel dollaro è ora stata definitivamente risolta: la stiamo vivendo in pieno", hanno scritto gli strategist di ING Bank NV, tra cui Francesco Pesole. "Il crollo del dollaro sta agendo come un barometro del ‘vendere l'America’ al momento".

L'oro tocca il nuovo record storico oltre i 3.200 dollari, nelle ultime due sedute ha registrato un guadagno del +6%.

Petrolio poco mosso.

Bitcoin +3,1% a 82.400 dollari.

Treasury decennale a 4,40% di rendimento. Btp decennale a 3,85%, spread 128.

Titoli sotto la lente a Wall Street

Apple +1% I titoli del gruppo “Magnificent Seven” hanno ridotto i guadagni e alcuni sono passati in negativo nel pre-market dopo la decisione della Cina di alzare i dazi su tutti i beni statunitensi dall’84% al 125%. Tesla -0,3%, Amazon +1%, Meta +1%, Alphabet +1,4%, Microsoft +1%, Nvidia +1,3%.

Arcutis Biotherapeutics -4% L’azienda biotecnologica ha annunciato giovedì il pensionamento dell’attuale CFO David Topper, che sarà sostituito da Latha Vairavan, attualmente vicepresidente e controller.

Banche. JPMorgan Chase +4% dopo che ha riportato ricavi del primo trimestre superiori alle aspettative degli analisti. Infatti, ha registrato ricavi rettificati di 46,01 miliardi di dollari, con un aumento dell’8% rispetto all’anno precedente e superiori alle stime di consenso di Bloomberg di 44,39 miliardi. In una dichiarazione, l’amministratore delegato Jamie Dimon ha avvertito che l’economia statunitense sta affrontando "considerevoli turbolenze", poiché gli "aspetti potenzialmente positivi" della riforma fiscale e della deregolamentazione sono controbilanciati dagli "aspetti negativi" dei dazi e delle guerre commerciali. Ha aggiunto che le preoccupazioni riguardano anche "l’inflazione persistente, gli elevati deficit fiscali e i prezzi degli asset piuttosto alti e la volatilità". Anche Wells Fargo & Co., Morgan Stanley e BlackRock Inc. sono pronte a rivelare gli utili del primo trimestre.

Cinemark Holdings +2,5% dopo che JPMorgan ha alzato il rating a "overweight" da "neutral", affermando che la società cinematografica è una delle meno esposte economicamente nell’attuale contesto di forte volatilità.

EQT -1,6% Il produttore di gas prevede di riportare una perdita complessiva da derivati di 679 milioni di dollari per il trimestre chiuso al 31 marzo.

Recursion Pharmaceuticals +20%. Le azioni di aziende attive nello sviluppo di modelli AI per il settore biotech salgono dopo che la FDA ha annunciato giovedì l’intenzione di eliminare gradualmente l’obbligo di test sugli animali per anticorpi monoclonali e altri farmaci. Absci +16%, Schrodinger +17%.

Stellantis -2,2%. L’azienda ha comunicato che le spedizioni consolidate nei tre mesi terminati il 31 marzo sono state stimate in 1,2 milioni di unità, segnando un calo annuo del 9%.