Quinta settimana di guadagni per il petrolio

Il Brent è poco mosso intorno ai 108 usd il barile, una decina di dollari sotto il picco di ieri a 119 usd, dopo che le principali nazioni europee e il Giappone si sono offerti di collaborare per garantire il passaggio sicuro delle navi attraverso lo Stretto di Hormuz e gli Stati Uniti hanno delineato misure per aumentare l'offerta di petrolio.

Su questi livelli si sta per chiudere la quinta settimana di rialzo, +5% il bilancio provvisorio.

La tensione resta altissima dopo che l'Iran ha colpito gli impianti petroliferi e del gas negli Stati del Golfo, costringendo all'interruzione della produzione.

Nasce la Santa Alleanza per lo stretto di Hormuz

In una dichiarazione congiunta rilasciata giovedì, dopo precedenti esitazioni, Gran Bretagna, Francia, Germania, Italia, Paesi Bassi e Giappone hanno espresso "la nostra disponibilità a contribuire agli sforzi necessari per garantire il passaggio sicuro attraverso lo Stretto", attraverso il quale transita il 20% del petrolio e del GNL mondiali.

Le mosse dell'amministrazione Trump

Il Segretario del Tesoro statunitense Scott Bessent ha affermato che gli Stati Uniti potrebbero presto revocare le sanzioni sul petrolio iraniano bloccato sulle petroliere e ha aggiunto che è possibile un ulteriore rilascio di greggio dalle Riserve Strategiche di Petrolio (SPR).

Nel frattempo, il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha dichiarato di aver intimato al primo ministro israeliano Benjamin Netanyahu di non ripetere gli attacchi alle infrastrutture energetiche iraniane.

Per dare impulso all'offerta statunitense, si prevede un aumento della produzione di greggio del North Dakota questo mese e nei mesi successivi, grazie alla riattivazione dei pozzi inattivi e all'allentamento delle restrizioni invernali da parte degli operatori del terzo stato produttore di petrolio al mondo, come annunciato giovedì dall'ente regolatore statale.

Il Dipartimento delle Risorse Minerarie del North Dakota ha tuttavia precisato che il ritmo delle attività dipenderà dalla durata del mantenimento di prezzi elevati del petrolio e che i budget delle principali compagnie petrolifere sono già stati definiti.

Riyad vede il petrolio a 180 dollari se la guerra va avanti

Secondo quanto riportato giovedì dal Wall Street Journal, che cita funzionari petroliferi sauditi, i prezzi del petrolio potrebbero superare i 180 dollari al barile se le interruzioni delle forniture derivanti dalla guerra tra Stati Uniti e Israele contro l'Iran dovessero protrarsi oltre aprile.

Gli attacchi israeliani contro South Pars, il più grande giacimento di gas al mondo, hanno scatenato aspre rappresaglie da parte dell'Iran, molte delle quali hanno preso di mira infrastrutture petrolifere mediorientali.

Paradossalmente, prezzi più elevati proiettano maggiori ricavi per i principali Paesi produttori di petrolio, ma le interruzioni della produzione e i rischi di una frenata della domanda potrebbero ridurne i volumi. 

Analisi Tecnica Brent 

Il quadro di breve resta in fortissima tensione, tuttavia riteniamo che acquistare sopra i 100 usd in ottica di lungo periodo sia molto rischioso. Consigliabile stare alla finestra o alleggerire/chiudere le posizioni in profitto, sfruttando le fasi di stress. Solo una chiusura di settimana sopra quota 120 dollari proietterà il movimento fino ai massimi di lunghissimo periodo, verso 140/145 dollari.

Come investire sul petrolio

Per sfruttare le opportunità di trading veloce al rialzo sul Wti si può utilizzare il seguente strumento: 

L'ETC (3OIL) è completamente collateralizzato. Fornisce un rendimento totale composto da tre volte la performance giornaliera dell'indice NASDAQ Commodity 2nd Front Crude Oil Index ER, più gli interessi attivi maturati sull'importo collateralizzato. Ad esempio, se l'indice aumenta dell'1% in un giorno, l'ETC aumenterà del 3%, al netto delle commissioni. Tuttavia, se l'indice diminuisce dell'1% in un giorno, l'ETC a quel punto diminuirà del 3%, al netto delle commissioni. Leggi il documento KID.

Per sfruttare le opportunità di trading veloce al ribasso sul Brent si può utilizzare il seguente strumento:

L'ETC (3BRS)fornisce un rendimento totale composto da tre volte la performance giornaliera inversa dell'indice ER NASDAQ Commodity Brent Crude Oil, che riflette un investimento in futures su greggio Brent a termine del mese, oltre ai ricavi da interessi maturati sull'importo garantito. Leggi il documento KID.  

Con un orizzonte temporale più ampio si possono utilizzare i seguenti: 

Da inizio 2026 +72,0%
Lo strumento (BRNT) consente l'investimento Total Return sul petrolio greggio Brent con la replica dell'indice Dow Jones- UBS Brent Crude SubindexSM in aggiunta al rendimento del collaterale. Leggi il documento KID.

Da inizio 2026 +61,0%
Lo strumento (CRUD) riproduce la performance del DJ-UBS WTI Crude Oil Sub-IndexSM e paga il rendimento sull' interesse capitalizzato del sottostante su base giornaliera. L' indice è del tipo "Excess return" ("Rendimento addizionale"), il componente dell' interesse viene aggiunto per rendere l' investimento "Total return" ("Rendimento totale"). Leggi il documento KID.