Consumi fermi negli Stati Uniti, future WallStreet positivi

I future anticipano un avvio di seduta in lieve rialzo, quel che basta per toccare nuovi massimi storici.  Future Nasdaq +0,2%. Future S&P500 +0,1%. Future Russell 2000 delle mid & small caps +1%.

Le vendite al dettaglio hanno registrato in giugno crescita zero mese su mese, in peggioramento dal +0,3% di maggio (dato rivisto dall'originale +0,1%). Il consensus era -0,3%. Al netto di carburante e automobili, il dato cambia parecchio, i consumi salgono dello 0,8%, contro il +0,1% delle attese.

L'indice dei prezzi delle importazioni al netto del petrolio sale in giugno dello 0,2% mese su mese, il consensus era -0,2%.

Titoli Wall Street

BofA +2,4% La banca ha registrato profitti trimestrali in calo, ma ha previsto ricavi da interessi migliore del previsto per il quarto trimestre.

Charles Schwab -5% La società finanziaria proprietaria di una diffusa piattaforma di trading ha comunicato che nel secondo trimestre i nuovi clienti sono saliti a 985.000, in miglioramento da 960.000 di fine giugno del 2023 ma sotto l'aspettativa del consensus.

IBM  +1,3% Evercore ha aggiunto il titolo alla sua "Tactical Outperform List" in vista dei risultati del secondo trimestre previsti il 24 luglio.

Morgan Stanley +2% L'utile netto del secondo trimestre è salito a 3,1 miliardi di dollari, pari a 1,82 dollari per azione, rispetto ai 2,2 miliardi di dollari, o 1,24 dollari per azione, dell'anno precedente. Nel solo secondo trimestre i ricavi dell'investment banking hanno registrato una crescita del 51% a 1,62 miliardi di dollari.

Tesla +1,5%.

Trump Media & Technology -10%, dal +31% di ieri. La società ha comunicato alle autorità di controllo che ci sono 38 milioni di azioni potenzialmente in arrivo sul mercato.  

Match +7% Nel capitale della società degli incontri e degli appuntamenti è entrato in forza il fondo attività Starboard Value, lo scrive il Wall Street Journal. Il nuovo socio chiede di mettere in vendita tutte le attività, nel caso non dovesse andare in porto la ristrutturazione in atto.

Europa

Borse dell'Europa in recupero dai minimi dopo le ultime indicazioni sull'attività economica in Germania. Indice EuroStoxx50 -0,6%. FtseMib di Milano -0,2%. Dax di Francoforte -0,3%. Cac 40 -0,5%.

Tra i settori, sotto pressione Lusso, Auto e Materie di Base.

L'indice ZEW sulle aspettative degli investitori tedeschi è sceso in luglio a 41,8 punti, da 47,5 di giugno, attesa 41,0. La componente sulla situazione corrente migliora a -68,9 da -73,8 del mese scorso: il consensus si aspettava -74,8.

Per la prima volta in due anni, le famiglie della zona euro sono tornate a chiedere prestiti in numero crescente, grazie al maggiore ottimismo sull'economia e al calo dei tassi d'interesse, come emerge da un'indagine della Banca centrale europea. Il 16% degli istituti di credito intervistati nell'ambito dell'Indagine sul credito bancario (Bls) della Bce ha segnalato un aumento della domanda di prestiti da parte delle famiglie nei tre mesi fino a giugno, il primo aumento di questo tipo dal 2022, e gli intervistati si aspettano che questa tendenza continui nel trimestre in corso. "Il miglioramento delle prospettive del mercato immobiliare, citato soprattutto dalle banche tedesche, è stato il principale motore dell'aumento della domanda di mutui per l'acquisto di abitazioni", ha detto la Bce. "Il livello generale dei tassi di interesse e la fiducia dei consumatori hanno avuto un impatto positivo minore".

Hugo Boss -10% a Francoforte, dopo aver tagliato le sue previsioni di vendita per l'anno in corso. I ricavi sono stimati tra 4,2 miliardi di euro e 4,35 miliardi di euro, al di sotto di una precedente previsione di ricavi da 4,3 miliardi di euro a 4,45 miliardi di euro. 

Richemont -4% a Zurigo. Nei primi tre mesi del periodo 2024/25 (a fine giugno) la società del lusso ha realizzato un fatturato di 5,27 miliardi di euro, in calo dell'1,0% su base annua, si legge in un comunicato odierno. A cambi costanti è stato messo a segno un +1%. Il gruppo non è quindi sfuggito alla perdita di velocità della domanda di prodotti di lusso sul mercato globale. I cali delle vendite si fanno sentire soprattutto in Asia. I risultati sono leggermente inferiori alle previsioni.

Macrovariabili

Treasury Note a dieci anni al 4,19%.

Bund decennale a 2,45%.

BTP decennale a 3,73%, livello più basso da due mesi. Spread Italia-Germania a 127 punti base.

OAT francese a 3,08%. Spread Francia-Germania a 65 punti base.  

Euro dollaro a 1,089.

Petrolio Brent e WTI -0,8%.

Oro a 2.437 dollari, ad un passo dai massimi storici segnati a 2.450 dollari l’oncia in maggio, mentre gli operatori sono sempre più convinti della possibilità di un triplice taglio dei tassi d'interesse quest'anno. Secondo Goldman Sachs ci sono "solide motivazioni" per una riduzione dei tassi già a luglio. 

Bitcoin in calo dell'1,5% a 63.200, ieri +6%.

Titoli Piazza Affari

Amplifon -1,9%. Oddo ha tagliato il giudizio a Neutral da Outperform.

Banca Generali +1,5% - FinecoBank +3,5%. I fondi di private equity, Bain, Cvc e Advent, così come la compagnia di assicurazioni Zurich stanno studiando la possibilità di fare un'offerta per Finecobank, scrive il Sole 24-Ore. Il quotidiano aggiunge che i fondi avrebbero aperto anche un altro dossier che, secondo fonti finanziarie, a breve potrebbe assumere forme concrete. Sarebbe infatti in fase di studio da parte di uno dei fondi un progetto di acquisto su Banca Generali da sottoporre direttamente alla casa madre.

Eni L'AD, Claudio Descalzi, ha incontrato a Tirana il Primo ministro dell'Albania, Edi Rama e il ministro delle Infrastrutture e dell'Energia, Belinda Balluku, per discutere dell'avanzamento delle attività della major petrolifera nel Paese, nonché di possibili collaborazioni future.

Leonardo Il ministro dell'Economia, Giancarlo Giorgetti, invoca prudenza per quanto riguarda i piani del governo per aumentare la spesa militare dall'1,44% all'1,6% del Pil nel 2025. Lo scrive La Repubblica.

Lusso. Brunello Cucinelli -1,5%, Moncler -1,5%, Ferrari : Hugo  Boss ha tagliato le sue previsioni di vendita per l'anno in corso.

Pirelli L'agenzia di rating Fitch ha rivisto al rialzo a 'BBB' da 'BBB-' il Long-term issuer default rating e il rating sul debito senior unsecured di Pirelli. L'outlook sul rating Idr è stabile.

Poste italiane  Il Mef potrebbe mettere sul mercato fino al 13% di Poste e il governo punterebbe a coinvolgere nell'operazione un pubblico ampio, che includa piccoli risparmiatori e dipendenti della società guidata dal Ceo Matteo Del Fante, attraverso un'offerta aperta anche al retail e non solo ai fondi istituzionali. Lo scrive il Corriere della Sera. La decisione non è definitiva, ma questo è lo schema sul quale stanno ragionando i tecnici del ministero delle Finanze, aggiunge il quotodiano. Per il momento, quindi, il Mef avrebbe scartato l'altra possibilità di una vendita a blocchi.

Prysmian . Morgan Stanley alza il target price a 69 euro.

Saipem Intesa ha riavviato la copertura con Buy e target price a 3 euro. 

Fuori dal paniere principale

Iren L'Autorità garante della concorrenza e del mercato ha deliberato di non avviare un'istruttoria sull'acquisizione da parte di Iren della multiutility di Alba Egea. Secondo l'Autorità, l'operazione non ostacola, in misura significativa, la concorrenza effettiva nei mercati interessati e non comporta la costituzione o il rafforzamento di una posizione dominante.