INDICE EUROSTOXX 50 - Sui massimi da agosto grazie al risveglio dei Big Tech

FATTO
L'indice Eurostoxx 50, che raggruppa le prime grandezze della zona euro, ha portato a termine il terzo rialzo consecutivo, spingendosi sui massimi da metà agosto, grazie all'improvviso risveglio dei suoi Big Tech: Infineon +7% e ASML +5%. Al momento, per entrambi, si tratta di un semplice rimbalzo, marcando ancora una perdita intorno al -30%.

Novembre, su questi livelli, potrebbe essere il secondo mese positivo nel corso del 2022. Due mesi positivi di seguito non si vedono dall'agosto 2021.

Gli acquisti sono favoriti da una serie di concause, tra cui un ridimensionamento del prezzo del gas, l'andamento sostanzialmente positivo della stagione delle trimestrali, una attenuazione delle tensioni su tassi di interesse/dollaro, non ultimo la nascita di un solido governo di centro-destra in Italia, che ha spinto la borsa italiana sui massimi da giugno.

La perdita da inizio anno dell'indice Eurostoxx 50 si è ridimensionata a -13%.

E' aumentato a dodici, su cinquanta, il numero delle blue chip che possono vantare una performance positiva dal primo gennaio ad oggi. Ai primi cinque posti: TotalEnergy +28%, Deutsche Telekom +21%, Eni +16%, Bayer +10%, Deutsche Boerse +10%.

Sotto il profilo dei fondamentali, Bloomberg segnala che il P/E medio dell'indice Eurostoxx 50 è oggi intorno a 12,80x con un Dividend Yield medio intorno a 3,40%.

EFFETTO
Analisi tecnica. L'indice Eurostoxx 50 (oggi 3.737 punti) resta impostato al rialzo sul quadro di lungo periodo. Il brillante rimbalzo avviato dai minimi degli ultimi due anni toccato a cavallo tra settembre e ottobre ha fornito un primo segnale di riequilibrio con il superamento delle due medie mobili che transitano a 3.451 e 3.571 punti.

Veri e propri segnali di spinta si verificheranno con la rottura della prima forte resistenza in area 3.830 punti, ormai prossima.

In direzione opposta, il cedimento dei minimi a 3.254 punti aumenterebbe il rischio di estendere la discesa fin verso il primo sostegno in area 2.960 punti.

Operatività. Accompagnare la ripresa con acquisti a prezzi di mercato, sfruttando preferibilmente le fasi di pull back verso 3.450 punti. Violente escursioni in direzione di 3mila/2.960 punti saranno da sfruttare per acquisti sulla debolezza. Intervenire sulla forza alla prima chiusura sopra 3.850 punti. Obiettivo sui massimi del 2021 a 4.000/4.300 punti.

EUROSTOXX50

I due seguenti ETP consentono di investire LONG/SHORT in ottica speculativa:

WisdomTree EuroStoxx50® 3x Daily Leveraged
Isin: IE00B7SD4R47
L'ETP mira a replicare la performance dell'EuroStoxx® 50 Daily Leverage 3 EUR Net Return Index, che a sua volta mira a replicare la performance giornaliera dell'indice EURO STOXX® 50 EUR moltiplicato giornalmente per tre e adeguato per riflettere alcuni costi inerenti al mantenimento delle posizioni con leva necessarie per raggiungere tale obiettivo. Leggi il documento KID.

WisdomTree EuroStoxx50® 3x Daily Short
Isin: IE00B8JF9153
L'ETP mira a replicare la performance inversa dell'EuroStoxx® 50 Daily Leverage 3 EUR Net Return Index, che a sua volta mira a replicare la performance giornaliera inversa dell'indice EURO STOXX® 50 EUR moltiplicato giornalmente per tre e adeguato per riflettere alcuni costi inerenti al mantenimento delle posizioni con leva necessarie per raggiungere tale obiettivo. Leggi il documento KID.

Il seguente ETF consente di investire al rialzo (Long) nella zona euro in ottica di medio/lungo termine, privilegiando le azioni in grado di garantire una elevata remunerazione ai propri azionisti:
SPDR® S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF (EUR)
Isin: IE00B5M1WJ87
Da inizio 2022: -13,40%.
Obiettivo dello strumento è riflettere la performance delle 40 azioni dell'Eurozona con il più alto rendimento dell'indice S&P Europe BMI che hanno seguito una politica di gestione dei dividendi stabile o in crescita per 10 anni consecutivi. Dividendo semestrale. Le commissioni di gestione sono pari allo 0,30% annuo. Leggi il documento KID. Nella tabella i primi dieci titoli dell'ETF.

Ishares Core Euro Stoxx 50 Ucits
Isin: IE0008471009
Da inizio 2022: -13,80%
L'Etf mira a replicare la performance dell'Indice Eurostoxx 50 il più fedelmente possibile. Investe in titoli fisici. Offre esposizione a 50 tra i principali titoli della zona euro. L'indice è ponderato in base alla capitalizzazione del flottante. Non distribuisce dividendo. Le commissioni di gestione sono pari allo 0,10% annuo. Leggi il documento KID.